Τα κεφάλαια κυκλοφορίας περιλαμβάνουν τα κεφάλαια μιας επιχείρησης που δραστηριοποιείται στη σφαίρα της κυκλοφορίας. Τα κεφάλαια κυκλοφορίας περιλαμβάνουν: έτοιμα προϊόντα, αποστελλόμενα αγαθά, μετρητά, κεφάλαια σε διακανονισμούς.

Χαρακτηριστικό γνώρισμα κυκλοφορούν ενεργητικόείναι η υψηλή ταχύτητα του τζίρου τους. Λειτουργικός ρόλος κεφάλαιο κίνησηςστην παραγωγική διαδικασία διαφέρει θεμελιωδώς από το πάγιο κεφάλαιο. Το κεφάλαιο κίνησης διασφαλίζει τη συνέχεια της παραγωγικής διαδικασίας.

Η δομή του κυκλοφορούντος ενεργητικού αντιπροσωπεύει την αναλογία των επιμέρους στοιχείων των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων παραγωγής και των κεφαλαίων κυκλοφορίας, δηλαδή δείχνει το μερίδιο κάθε στοιχείου στο συνολικό ποσό του κεφαλαίου κίνησης. Η δομή των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων φαίνεται στο Σχ. 1.

Ρύζι. 1. Δομή κυκλοφορούντος ενεργητικού

Ας εξετάσουμε λεπτομερώς κάθε στοιχείο του κεφαλαίου κίνησης.

1. Ενσώματο κεφάλαιο κίνησης: Η κύρια θέση στο κεφάλαιο κίνησης καταλαμβάνεται από κεφάλαια που προορίζονται σε περιουσιακά στοιχεία απογραφής. Αυτά περιλαμβάνουν αγαθά αποθέματακαι άλλα είδη απογραφής.

Τα αποθέματα περιλαμβάνουν πρώτες ύλες, βασικά υλικά και αγορασμένα ημικατεργασμένα προϊόντα.

Άλλα είδη αποθέματος περιλαμβάνουν: το κόστος των εμπορευματοκιβωτίων, τα καύσιμα, τα υλικά για τις οικιακές ανάγκες (ταμειακές αποδείξεις, ταινίες ταμειακής μηχανής). υλικά συσκευασίας (χαρτί περιτυλίγματος, σπάγγος, ρινίσματα, καρφιά κ.λπ.).

Είναι επίσης απαραίτητο να συμπεριληφθεί το κόστος υλικού ως κεφάλαιο κίνησης, δηλ. κόστος σε εξέλιξη και αναβαλλόμενο κόστος.

Εισπρακτέοι λογαριασμοί. Κάποιο μέρος του κεφαλαίου κίνησης των εμπορικών επιχειρήσεων μπορεί να βρίσκεται σε διακανονισμούς. Αυτό είναι το χρέος των αγοραστών για αγαθά που πωλούνται σε αυτούς (σύμφωνα με έγγραφα πληρωμής που υποβάλλονται στην τράπεζα). χρέος του πληθυσμού για αγαθά που του πωλούνται με πίστωση· ποσά αξιώσεων· διάφορες απαιτήσεις (πελάτες για απλήρωτα παραστατικά διακανονισμού, διακανονισμοί για αποζημίωση υλικών ζημιών κ.λπ.). Κατά κανόνα, οι εισπρακτέοι λογαριασμοί προκύπτουν ως αποτέλεσμα της μη συμμόρφωσης με την οικονομική πειθαρχία και την πειθαρχία πληρωμών και τις ανεπαρκείς προσπάθειες διατήρησης της περιουσίας, κάτι που απαιτεί ιδιαίτερη προσοχή από το προσωπικό πωλήσεων.

Βραχυπρόθεσμες οικονομικές επενδύσεις. Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι επενδύσεις σε τίτλους, εγκεκριμένα κεφάλαια άλλων οργανισμών, επίσης με τη μορφή δανείων που παρέχονται σε άλλους οργανισμούς. Οι βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι επενδύσεις για περίοδο μικρότερη του 1 έτους, οι επενδύσεις άνω του 1 έτους ονομάζονται μακροπρόθεσμες και ανήκουν σε μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία

ΝΑ οικονομικές επενδύσειςσυμπεριλαμβάνω:

κρατικούς και δημοτικούς τίτλους,

τίτλοι άλλων οργανισμών, συμπεριλαμβανομένων. ομόλογα, γραμμάτια?

εισφορές στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών (συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών και των εξαρτημένων επιχειρηματικών εταιρειών)·

καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα,

απαιτήσεις που αποκτήθηκαν με βάση εκχώρηση του δικαιώματος απαίτησης κ.λπ.

4. Μετρητά. Τα μετρητά περιλαμβάνουν τα δωρεάν κεφάλαια των οργανισμών που είναι αποθηκευμένα στους λογαριασμούς διακανονισμού, νομίσματος και άλλων τραπεζών τους, καθώς και μετρητά που αποθηκεύονται στο ταμείο του οργανισμού.

5. Τα άλλα κεφάλαια κίνησης περιλαμβάνουν κεφάλαια κίνησης που δεν μπορούν να ταξινομηθούν σύμφωνα με τα τέσσερα πρώτα κριτήρια, αλλά λειτουργούν μόνο σε έναν κύκλο παραγωγής και μεταφέρουν πλήρως την αξία τους σε ολόκληρο το παραγόμενο προϊόν.

Στην επόμενη παράγραφο, θα εξετάσουμε τις κύριες πηγές σχηματισμού κεφαλαίου κίνησης.

Περισσότερα άρθρα για την οικονομία

Διαμόρφωση κοινωνικής οικονομίας της αγοράς
Το σύγχρονο οικονομικό σύστημα είναι μια οικονομία της αγοράς. Ωστόσο, τις τελευταίες δεκαετίες, όλο και περισσότερα φαινόμενα και διεργασίες υποδεικνύουν σοβαρούς μετασχηματισμούς στη δομή...

Μισθοί, ρύθμιση σε μια οικονομία της αγοράς
Συνάφεια του ερευνητικού θέματος. Η μετάβαση στην οικονομία της αγοράς απαιτεί την ανάπτυξη μιας ριζικά νέας προσέγγισης για τη ρύθμιση των μισθών. Ο κύριος νόμος που ρυθμίζει...

Προσομοίωση τιμών μετοχών AAPL και IBM
Σε κάθε τομέα της οικονομίας υπάρχουν φαινόμενα και διαδικασίες που είναι ενδιαφέροντα και σημαντικά να μελετηθούν στην ανάπτυξή τους (για παράδειγμα, τιμές, συναλλαγματικές ισοτιμίες, ο τρόπος της παραγωγικής διαδικασίας...

Ταμεία κυκλοφορίας— εταιρικά κεφάλαια που λειτουργούν στον τομέα της κυκλοφορίας· αναπόσπαστο μέρος του κεφαλαίου κίνησης.

Τα ταμεία κυκλοφορίας περιλαμβάνουν:

Κεφάλαια επιχειρήσεων που επενδύονται σε αποθέματα έτοιμα προϊόντα, αγαθά που αποστέλλονται αλλά δεν έχουν πληρωθεί.

Κεφάλαια σε οικισμούς.

Μετρητά στο χέρι και σε λογαριασμούς.

Το ποσό του κεφαλαίου κίνησης που χρησιμοποιείται στην παραγωγή καθορίζεται κυρίως από τη διάρκεια των κύκλων παραγωγής για την κατασκευή προϊόντων, το επίπεδο τεχνικής ανάπτυξης, την τελειότητα της τεχνολογίας και την οργάνωση της εργασίας. Η ποσότητα των μέσων που κυκλοφορούν εξαρτάται κυρίως από τις συνθήκες πώλησης των προϊόντων και το επίπεδο οργάνωσης του συστήματος προμήθειας και εμπορίας.

Το κεφάλαιο κίνησης αντιπροσωπεύει το πιο κινητό μέρος των περιουσιακών στοιχείων.

Σε κάθε Η κυκλοφορία του κεφαλαίου κίνησης περνά από τρία στάδια: νομισματική, παραγωγική και εμπορευματική.

Για να διασφαλίσει μια αδιάλειπτη διαδικασία, η επιχείρηση δημιουργεί αποθέματα κεφαλαίου κίνησης ή υλικών περιουσιακών στοιχείων εν αναμονή της περαιτέρω παραγωγής ή της προσωπικής τους κατανάλωσης. Τα αποθέματα είναι το λιγότερο ρευστό στοιχείο μεταξύ των στοιχείων του κυκλοφορούντος ενεργητικού.

Για τον υπολογισμό των αποθεματικών χρησιμοποιούνται οι ακόλουθες μέθοδοι:

Το κόστος κάθε μονάδας αγορασθέντων αγαθών.

Με μέσο κόστος, ειδικότερα, με σταθμισμένο μέσο κόστος, κινούμενος μέσος όρος.

Με το κόστος των πρώτων αγορών?

Με το κόστος των πιο πρόσφατων αγορών.

Η μονάδα λογιστικής για το κεφάλαιο κίνησης ως απόθεμα είναι μια παρτίδα, μια ομοιογενής ομάδα και ένας αριθμός προϊόντος.

Ανάλογα με τον σκοπό τους, τα αποθέματα χωρίζονται σε παραγωγή και εμπόρευμα. Ανάλογα με τις λειτουργίες χρήσης, τα αποθέματα μπορεί να είναι τρέχοντα, προπαρασκευαστικά, ασφαλιστικά ή εγγυημένα, εποχιακά και μεταφερόμενα.

- Ασφαλιστικές μετοχές- απόθεμα πόρων που προορίζονται για αδιάλειπτη παροχή παραγωγής και κατανάλωσης σε περιπτώσεις μείωσης των προμηθειών σε σχέση με τις προβλεπόμενες.

- Τρέχουσες μετοχές— αποθέματα πρώτων υλών, υλικών και πόρων για την κάλυψη των τρεχουσών αναγκών της επιχείρησης.

- Προπαρασκευαστικά είδη- Απαιτούνται αποθέματα εξαρτώμενα από τον κύκλο, εάν πρόκειται να υποστούν οποιαδήποτε επεξεργασία οι πρώτες ύλες.

- Αποθέματα μεταφοράς- μέρος των αχρησιμοποίητων τρεχόντων αποθεμάτων που μεταφέρονται στην επόμενη περίοδο.

Το κεφάλαιο κίνησης εντοπίζεται ταυτόχρονα σε όλα τα στάδια και σε όλες τις μορφές παραγωγής, γεγονός που διασφαλίζει τη συνέχειά του και την αδιάλειπτη λειτουργία της επιχείρησης. Ο ρυθμός, η συνοχή και η υψηλή απόδοση εξαρτώνται σε μεγάλο βαθμό από βέλτιστα μεγέθηκεφάλαιο κίνησης(εργαζόμενα περιουσιακά στοιχεία παραγωγής και ταμεία κυκλοφορίας). Γι' αυτό μεγάλη αξίααποκτά τη διαδικασία του περιορισμού του κεφαλαίου κίνησης, που σχετίζεται με τον τρέχοντα οικονομικό προγραμματισμό της επιχείρησης. Η κατανομή του κεφαλαίου κίνησης είναι η βάση ορθολογική χρήσηοικονομικά περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας. Συνίσταται στην ανάπτυξη λογικών κανόνων και προτύπων για την κατανάλωσή τους, απαραίτητα για τη δημιουργία σταθερών ελάχιστων αποθεματικών και για την αδιάλειπτη λειτουργία της επιχείρησης.

Το πρότυπο κεφαλαίου κίνησης καθορίζει το ελάχιστο εκτιμώμενο ποσό που απαιτείται συνεχώς από την επιχείρηση για να λειτουργήσει. Η μη συμπλήρωση του προτύπου κεφαλαίου κίνησης μπορεί να οδηγήσει σε μείωση της παραγωγής και αδυναμία εκπλήρωσης του προγράμματος παραγωγής λόγω διακοπών στην παραγωγή και τις πωλήσεις προϊόντων.

Το τυποποιημένο κεφάλαιο κίνησης είναι το προγραμματισμένο μέγεθος των αποθεμάτων της επιχείρησης, των εργασιών σε εξέλιξη και των υπολοίπων των τελικών προϊόντων στις αποθήκες. Ο κανόνας του αποθέματος κεφαλαίου κίνησης είναι ο χρόνος (ημέρες) κατά τον οποίο το OBS βρίσκεται στο απόθεμα παραγωγής. Αποτελείται από τα ακόλουθα αποθέματα: μεταφορικά, προπαρασκευαστικά, τρέχοντα, ασφαλιστικά και τεχνολογικά. Το πρότυπο κεφαλαίου κίνησης είναι το ελάχιστο ποσό κεφαλαίου κίνησης, συμπεριλαμβανομένων των μετρητών, που απαιτείται για μια εταιρεία ή επιχείρηση για τη δημιουργία ή τη διατήρηση αποθεμάτων μεταφοράς και τη διασφάλιση της συνέχειας της εργασίας.

Πηγές για το σχηματισμό κεφαλαίου κίνησης μπορεί να είναι τα κέρδη, τα δάνεια (τραπεζικά και εμπορικά, δηλαδή αναβολή πληρωμής), μετοχικό κεφάλαιο, μετοχικές εισφορές, κονδύλια προϋπολογισμού, αναδιανεμημένοι πόροι (ασφάλειες, κάθετες δομές διαχείρισης), πληρωτέοι λογαριασμοί κ.λπ.

Η αποτελεσματικότητα της χρήσης του κεφαλαίου κίνησης επηρεάζει τα οικονομικά αποτελέσματα της επιχείρησης. Κατά την ανάλυσή του, χρησιμοποιούνται οι ακόλουθοι δείκτες: η διαθεσιμότητα ιδίων κεφαλαίων κίνησης, η αναλογία ιδίων και δανειακών πόρων, η φερεγγυότητα της επιχείρησης, η ρευστότητά της, ο κύκλος εργασιών του κεφαλαίου κίνησης κ.λπ. Ως κύκλος εργασιών νοείται η διάρκεια της διαδοχικής διέλευσης των κεφαλαίων από επιμέρους στάδια παραγωγής και κυκλοφορίας.

Διακρίνονται οι ακόλουθοι δείκτες κύκλου εργασιών κεφαλαίου κίνησης:

Αναλογία κύκλου εργασιών;

Διάρκεια μιας επανάστασης.

Δείκτης χρήσης κεφαλαίου κίνησης.

Αναλογία κύκλου εργασιών(ταχύτητα κύκλου εργασιών) χαρακτηρίζει το ποσό των εσόδων από τις πωλήσεις προϊόντων με το μέσο κόστος του κεφαλαίου κίνησης. Διάρκεια μιας επανάστασηςσε ημέρες ισούται με το πηλίκο διαίρεσης του αριθμού ημερών για την αναλυόμενη περίοδο (30, 90, 360) με τον κύκλο εργασιών του κεφαλαίου κίνησης. Το αμοιβαίο ποσοστό του κύκλου εργασιών δείχνει το ποσό του κεφαλαίου κίνησης που προκαταβάλλεται ανά 1 ρούβλι. έσοδα από πωλήσεις προϊόντων. Ο λόγος αυτός χαρακτηρίζει τον βαθμό αξιοποίησης των κεφαλαίων σε κυκλοφορία και καλείται συντελεστής φόρτου κεφαλαίου κίνησης. Όσο χαμηλότερος είναι ο συντελεστής φόρτου κεφαλαίου κίνησης, τόσο πιο αποτελεσματικά χρησιμοποιείται το κεφάλαιο κίνησης.

Ο κύριος στόχος της διαχείρισης των περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης, συμπεριλαμβανομένου του κεφαλαίου κίνησης, είναι η μεγιστοποίηση του κέρδους από το επενδυμένο κεφάλαιο, διασφαλίζοντας παράλληλα σταθερή και επαρκή φερεγγυότητα της επιχείρησης. Για να διασφαλιστεί βιώσιμη φερεγγυότητα, η επιχείρηση πρέπει να έχει πάντα ένα συγκεκριμένο χρηματικό ποσό στον λογαριασμό της, το οποίο πράγματι αποσύρεται από την κυκλοφορία για τρέχουσες πληρωμές. Μέρος των κεφαλαίων θα πρέπει να τοποθετηθεί με τη μορφή περιουσιακών στοιχείων υψηλής ρευστότητας.

Ένα σημαντικό καθήκον όσον αφορά τη διαχείριση του κεφαλαίου κίνησης μιας επιχείρησης είναι η εξασφάλιση της βέλτιστης ισορροπίας μεταξύ φερεγγυότητας και κερδοφορίας διατηρώντας το κατάλληλο μέγεθος και δομή του κυκλοφορούντος ενεργητικού. Είναι επίσης απαραίτητο να διατηρηθεί μια βέλτιστη αναλογία ιδίων και δανειακών κεφαλαίων κίνησης, καθώς η χρηματοοικονομική σταθερότητα και ανεξαρτησία της επιχείρησης και η δυνατότητα λήψης νέων δανείων εξαρτώνται άμεσα από αυτό.

Αντικείμενο και τρόπος λογιστικής.

Αντικείμενο λογιστικήςείναι η οικονομική δραστηριότητα της επιχείρησης.

Εκτελώντας τη λειτουργία παρακολούθησης και ελέγχου των οικονομικών και χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων μιας επιχείρησης, η λογιστική αντικατοπτρίζει τα αντικείμενα της λογιστικής: οικονομικά μέσα που χρησιμοποιεί η επιχείρηση για την εκτέλεση των δραστηριοτήτων της, τις πηγές σχηματισμού τους, τις οικονομικές διαδικασίες που αποτελούν το περιεχόμενο οικονομική δραστηριότητα.

Λογιστικά αντικείμεναΟι οικονομικές δραστηριότητες εξετάζονται σε δύο ομάδες – υποστηρικτικές και συνιστώσες.

Σε προμήθειες οικιακής χρήσηςπεριλαμβάνουν πάγια περιουσιακά στοιχεία (κτίρια, κατασκευές, μηχανήματα, εξοπλισμός, οχήματα, εργαλείο κ.λπ.). Δημιουργούν απαραίτητες προϋποθέσειςγια την ομαλή υλοποίηση της παραγωγικής διαδικασίας, συμβάλλουν σε αυτήν σωστή οργάνωση. Πάγιο ενεργητικόΣυμμετέχουν στη διαδικασία παραγωγής για μεγάλο χρονικό διάστημα και εξυπηρετούν πολλές διαδικασίες παραγωγής.

Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία είναι αντικείμενα μακροχρόνιας χρήσης που δεν έχουν φυσική βάση, αλλά έχοντας βάση κόστους και παράγει έσοδα. Αυτά είναι προϊόντα λογισμικού, πατέντες, άδειες, εμπορικά σήματα κ.λπ.

Το κεφάλαιο κίνησης αντιπροσωπεύει την πρώτη ύλη από την οποία παράγονται τα προϊόντα.Αυτά περιλαμβάνουν: πρώτες ύλες και βασικά υλικά, ημικατεργασμένα προϊόντα, βοηθητικά υλικά, καύσιμα και εργασίες σε εξέλιξη (τρέχοντα περιουσιακά στοιχεία, η επεξεργασία των οποίων δεν ολοκληρώνεται σε μια ή την άλλη φάση της παραγωγής), άλλα υλικά που χρησιμοποιούνται σε έναν κύκλο παραγωγής και στο σύνολό τους, μεταφέροντας την αξία τους στο προϊόν που κατασκευάζεται προϊόντα.

Τα θέματα κυκλοφορίας περιλαμβάνουν: τελικά προϊόντα που προορίζονται για πώληση,εκείνοι. προϊόντα που βρίσκονται στην αποθήκη ή αποστέλλονται σε πελάτες· μετρητά,εκείνοι. ταμειακά υπόλοιπα στην ταμειακή μηχανή, σε λογαριασμούς τρεχούμενου και συναλλάγματος.

Τα κεφάλαια σε διακανονισμούς αντιπροσωπεύουν απαιτήσεις και υποχρεώσεις,εκείνοι. χρέη άλλων επιχειρήσεων και προσώπων προς την επιχείρηση αυτή. Αυτά περιλαμβάνουν το χρέος των αγοραστών για τα προϊόντα που αποστέλλονται, το χρέος των εργαζομένων για χρηματικά ποσά που εκδίδονται ως λογαριασμοί για επιχειρηματικές ανάγκες. κ.λπ. Τέτοιοι οφειλέτες καλούνται οφειλέτες (δηλαδή μας χρωστάνε). Λογαριασμοί πληρωτέοι (οφείλουμε)αντιπροσωπεύει το χρέος της επιχείρησης προς πελάτες και προμηθευτές υλικών περιουσιακών στοιχείων, καθυστερήσεις μισθών κ.λπ.

Τα κεφάλαια που εκτρέπονται προκύπτουν με τη λήψη και τη διανομή των κερδών.Μέρος της. Τα κεφάλαια που δεν χρησιμοποιούνται για στοχευμένες δραστηριότητες ονομάζονται εκτρεπόμενα κεφάλαια.

Σύμφωνα με τις πηγές εκπαίδευσης και τον σκοπό, τα κεφάλαια των επιχειρήσεων χωρίζονται σε: ίδιες πηγές (ίδια κεφάλαια) και πηγές δανειακών κεφαλαίων (που δημιουργούνται μέσω υποχρεώσεων).

Οι ίδιες πηγές περιλαμβάνουν:εγκριθέν κεφάλαιο, που δημιουργήθηκε μέσω εισφορών μετοχών, εισφορών ιδρυτών, πωλήσεων μετοχών κ.λπ., ταμείου απόσβεσης, κεφαλαίων ειδικού σκοπού και οικονομικών κινήτρων κ.λπ.

Σε δανεικούς.Οι πηγές που προσελκύονται προσωρινά περιλαμβάνουν: τραπεζικά δάνεια και προκαταβολές, χρέη προς προμηθευτές (το κόστος των αγαθών ή υπηρεσιών που ελήφθησαν αλλά δεν πληρώθηκαν). χρέη προς εργαζομένους και εργαζομένους (το ποσό των δεδουλευμένων αλλά μη καταβληθέντων μισθών). κεφάλαια από την έκδοση και πώληση μετοχών και ομολόγων της επιχείρησης· άλλο απλήρωτο χρέος.

Υποχρεώσεις μίσθωσηςαντιπροσωπεύουν το χρέος του ενοικιαστή προς τον ιδιοκτήτη για κεφάλαια που έλαβε υπό τους όρους μακροχρόνιας μίσθωσης.

Συνολικό ποσότα οικονομικά περιουσιακά στοιχεία της επιχείρησης και το άθροισμα των πηγών σύστασής τους είναι πάντα ίσα.

Ως αποτέλεσμα οικονομικών δραστηριοτήτων, μια επιχείρηση πραγματοποιεί κέρδη ή υφίσταται ζημίες.

Κέρδος -το ποσό κατά το οποίο το εισόδημα υπερβαίνει τα έξοδά του. Το ένα μέρος του κέρδους εισφέρεται στον προϋπολογισμό με τη μορφή φορολογικών εκπτώσεων, το άλλο παραμένει στη διάθεση της επιχείρησης και χρησιμοποιείται για τις ανάγκες της.

Καθαρό κέρδοςαντιπροσωπεύει το μέρος του κέρδους του ισολογισμού που παραμένει στη διάθεση της επιχείρησης μετά την καταβολή φόρων στον προϋπολογισμό και τις κρατήσεις για τα χρησιμοποιημένα κέρδη.

Κέρδη εις νέον -Αυτό είναι το μέρος του κέρδους που δεν διανέμεται μεταξύ των μετόχων και χρησιμοποιείται για τη συσσώρευση της περιουσίας της επιχείρησης.

Τα κεφάλαια κυκλοφορίας συνδέονται με την εξυπηρέτηση της διαδικασίας κυκλοφορίας των αγαθών και λειτουργούν στη σφαίρα της κυκλοφορίας. Τα ταμεία κυκλοφορίας περιλαμβάνουν:

• τελικά προϊόντα στις αποθήκες της επιχείρησης, σε αναμονή πώλησης.
• προϊόντα υπό διαμετακόμιση - αποστέλλονται αλλά δεν πληρώνονται από τον καταναλωτή·
• κεφάλαια σε ημιτελείς διακανονισμούς με πελάτες και προμηθευτές - λογαριασμοί εισπρακτέοι, π.χ. κεφάλαια που οφείλονται στην επιχείρηση, αλλά δεν έχουν ληφθεί ακόμη από αυτήν·
• εύκολα εμπορεύσιμα χρεόγραφα·
• δωρεάν κεφάλαια της επιχείρησης σε τρεχούμενους λογαριασμούς (ρούβλι και ξένο νόμισμα) και στην ταμειακή μηχανή.

Ταξινόμηση και διάρθρωση του κεφαλαίου κίνησης

Το σύνολο των κεφαλαίων που επενδύονται σε κεφάλαιο κίνησης και ταμεία κυκλοφορίας αποτελεί το κεφάλαιο κίνησης της επιχείρησης. Το κεφάλαιο κίνησης πρέπει να διασφαλίζει τη συνέχεια της παραγωγικής διαδικασίας και των πωλήσεων των προϊόντων. Το κεφάλαιο κίνησης βρίσκεται σε συνεχή και συνεπή κίνηση, διέρχεται από τρία στάδια κυκλοφορίας: προσφορά (σφαίρα κυκλοφορίας), παραγωγή (σφαίρα παραγωγής) και πωλήσεις (σφαίρα κυκλοφορίας), τα οποία μπορούν να αναπαρασταθούν ως εξής:

D-PZ... NP... GP-D."

Στο πρώτο στάδιο, η επιχείρηση χρησιμοποιεί μετρητά (D) για να αγοράσει τις πρώτες ύλες, τα υλικά και τα ημικατεργασμένα προϊόντα που είναι απαραίτητα για την αδιάλειπτη λειτουργία της και σχηματίζει αποθέματα παραγωγής (PP). Το χρήμα μετακινείται από τη σφαίρα της κυκλοφορίας στη σφαίρα της παραγωγής, μετατρέπεται σε αντικείμενα εργασίας. Στο δεύτερο στάδιο, αγοράστηκαν πρώτες ύλες, προμήθειες, καύσιμα κ.λπ. εκτοξεύονται απευθείας στην παραγωγή και διανέμονται σε όλες τις φάσεις της με τη μορφή εργασιών σε εξέλιξη (WIP), ημικατεργασμένων προϊόντων ίδιας παραγωγής, δαπανών για νέα προϊόντα ή τεχνολογία, καθώς και έτοιμα προϊόντα (τελικά προϊόντα). Στο τρίτο στάδιο πωλούνται τελικά προϊόντα (FP), δηλ. Το κεφάλαιο κίνησης από τη σφαίρα της παραγωγής μετακινείται στη σφαίρα της κυκλοφορίας, εμφανιζόμενο διαδοχικά με τη μορφή τελικών προϊόντων στην αποθήκη της επιχείρησης, προϊόντων που αποστέλλονται στους καταναλωτές, κεφαλαίων που χρησιμοποιούνται σε διακανονισμούς με καταναλωτές και μετρητών.

Το κύριο καθήκον της οργάνωσης της χρήσης του κεφαλαίου κίνησης είναι η εξασφάλιση της συνέχειας της παραγωγικής διαδικασίας και των πωλήσεων προϊόντων με μικρότερο μέγεθοςκεφάλαιο κίνησης. Αυτό σημαίνει ότι το κεφάλαιο κίνησης πρέπει να κατανέμεται σε όλα τα στάδια της κυκλοφορίας σε ένα ελάχιστο αλλά επαρκές ποσό.

Για την επίλυση αυτού του προβλήματος, χρησιμοποιείται η κατανομή του κεφαλαίου κίνησης. Ανάλογα με το εύρος της διαλογής, το κεφάλαιο κίνησης χωρίζεται σε τυποποιημένηΚαι μη τυποποιημένη. Τυποποιημένα είναι τα κεφάλαια κίνησης της επιχείρησης για τα οποία καθιερώνονται προγραμματισμένα πρότυπα αποθεματικών για κάθε τύπο και ένα γενικό πρότυπο σε χρηματικούς όρους. Τα τυποποιημένα περιουσιακά στοιχεία περιλαμβάνουν όλα τα κεφάλαια κίνησης που λειτουργούν στον κλάδο παραγωγής (αποθέματα, εργασίες σε εξέλιξη, αναβαλλόμενες δαπάνες), καθώς και τα τελικά προϊόντα στην αποθήκη της επιχείρησης. Μη τυποποιημένα - εκείνα τα κεφάλαια κίνησης για τα οποία δεν έχουν θεσπιστεί προγραμματισμένα πρότυπα και το μέγεθος των αποθεμάτων ρυθμίζεται έγκαιρα. Το μη τυποποιημένο κεφάλαιο κίνησης περιλαμβάνει εισπρακτέους λογαριασμούς, κεφάλαια σε διακανονισμούς, μετρητά στην ταμειακή μηχανή της επιχείρησης και στους τρεχούμενους λογαριασμούς της και εύκολα εμπορεύσιμους τίτλους.

Σύμφωνα με τις πηγές σχηματισμού, το κεφάλαιο κίνησης χωρίζεται σε:

• ίδια κεφάλαια.Αυτά τα κεφάλαια για το σχηματισμό του κράτους ενιαίες επιχειρήσειςσχηματίζονται σε βάρος του προϋπολογισμού, κατά την ίδρυση επιχειρήσεων άλλων μορφών ιδιοκτησίας - που διατίθενται από τους ιδρυτές (σε βάρος του μετοχικού κεφαλαίου, των μετοχικών εισφορών κ.λπ.)
• δανειακά κεφάλαια που παρέχονται με όρους πληρωμής.Τα κεφάλαια αυτά, κατά κανόνα, σχηματίζονται μέσω βραχυπρόθεσμων τραπεζικών δανείων και χρησιμοποιούνται για την κάλυψη των πρόσθετων αναγκών της επιχείρησης σε κεφάλαιο κίνησης, που μπορεί να προκύψουν λόγω διάφορους λόγους(εάν είναι απαραίτητο να επεκταθεί η παραγωγή, να δημιουργηθούν επιπλέον πλεονάζοντα αποθέματα κ.λπ.)
• «δωρεάν» δανεικά κεφάλαια- Πρόκειται για κεφάλαια που χρησιμοποιούνται προσωρινά σε κυκλοφορία και αντιπροσωπεύουν λογαριασμούς πληρωτέους σε προμηθευτές, χρέη προς τον προϋπολογισμό για φόρους κ.λπ. Υπό την προϋπόθεση ότι αυτές οι οφειλές αποπληρωθούν εγκαίρως, η επιχείρηση μπορεί να καλύψει την τρέχουσα ανάγκη σε κεφάλαιο κίνησης χρησιμοποιώντας αυτά τα «δωρεάν» δανεικά χρήματα. Εάν παραβιαστούν οι όροι αποπληρωμής των οφειλών, η εταιρεία θα βρεθεί αντιμέτωπη με την ανάγκη καταβολής προστίμων, κυρώσεων κ.λπ., δηλ. Στην πραγματικότητα, τα καθορισμένα κεφάλαια δανεισμού θα καταβληθούν.

Υπό διάρθρωση του κεφαλαίου κίνησηςκατανοούν τη σχέση κόστους μεταξύ των επιμέρους στοιχείων τους, εκφραζόμενη ως ποσοστό του συνολικού κόστους. Για την ανάλυση της σύνθεσης και της δομής του κεφαλαίου κίνησης, ομαδοποιούνται σύμφωνα με τα ακόλουθα κριτήρια:

• ανά σφαίρα κύκλου εργασιών (που βρίσκεται στη σφαίρα παραγωγής - κυκλοφορεί περιουσιακά στοιχεία παραγωγήςκαι αυτά στον τομέα της κυκλοφορίας - ταμεία κυκλοφορίας).
• από πηγές σχηματισμού και αναπλήρωσης (δικές και ισοδύναμες, δανεισμένες και ελκυσμένες).
• σύμφωνα με τα χαρακτηριστικά σχεδιασμού (τυποποιημένα και μη).

Το κεφάλαιο κίνησης αναφέρεται σε μέρος των μέσων παραγωγής που κάποτε εμπλέκονται στην παραγωγική διαδικασία και η αξία τους μεταφέρεται άμεσα και πλήρως στα παραγόμενα προϊόντα. ΣΕ

Σε αντίθεση με τα πάγια περιουσιακά στοιχεία, τα οποία εμπλέκονται επανειλημμένα στην παραγωγική διαδικασία, το κεφάλαιο κίνησης λειτουργεί μόνο σε έναν κύκλο παραγωγής.

Το κεφάλαιο κίνησης περιλαμβάνει: πρώτες ύλες, βασικά και βοηθητικά υλικά, εξαρτήματα, ημιτελή προϊόντα, καύσιμα, δοχεία και άλλα είδη εργασίας. Το κεφάλαιο κίνησης είναι το κύριο μέρος του κόστους παραγωγής: όσο χαμηλότερη είναι η κατανάλωση πρώτων υλών, υλικών, καυσίμων και ενέργειας ανά μονάδα παραγωγής, τόσο φθηνότερο είναι το προϊόν.

Τα ενεργητικά παραγωγικά περιουσιακά στοιχεία της επιχείρησης περιλαμβάνουν:

Βιομηχανικά αποθέματα.

Εργασίες σε εξέλιξη και ημικατεργασμένα προϊόντα ίδιας παραγωγής.

Αναβαλλόμενα έξοδα.

Η πρώτη ομάδα - βιομηχανικά αποθέματα - είναι

αντικείμενα εργασίας προετοιμασμένα για εκτόξευση στην παραγωγική διαδικασία. Στη σύνθεσή τους διακρίνονται τα ακόλουθα στοιχεία:

βασικά και βοηθητικά υλικά.

αγόρασε ημικατεργασμένα προϊόντα και εξαρτήματα.

δοχεία και υλικά συσκευασίας·

ανταλλακτικά για τακτικές επισκευές.

αντικείμενα χαμηλής αξίας και φορητά (διάρκεια ζωής μικρότερη από 1 έτος και κόστος όχι περισσότερο από 100 τουλάχιστον μισθοίανά μονάδα).

Η δεύτερη ομάδα - οι εργασίες σε εξέλιξη και τα αυτοκατασκευασμένα ημικατεργασμένα προϊόντα - είναι αντικείμενα εργασίας που έχουν εισέλθει σε διαδικασία παραγωγής: υλικά, εξαρτήματα, εξαρτήματα και προϊόντα που βρίσκονται σε διαδικασία επεξεργασίας ή συναρμολόγησης, καθώς και ημικατεργασμένα προϊόντα δικής μας κατασκευής, μη πλήρως τελειωμένα

παραγωγή σε ορισμένα εργαστήρια και υπόκειται σε περαιτέρω επεξεργασία σε άλλα συνεργεία της ίδιας επιχείρησης.

Το κεφάλαιο κίνησης σε εξέλιξη προχωρά για τη δημιουργία αποθεμάτων κύκλου, εργασίας και ασφάλειας που εξασφαλίζουν μια αδιάλειπτη παραγωγική διαδικασία.

Η τρίτη ομάδα κεφαλαίων κίνησης περιλαμβάνει έξοδα για μελλοντικές περιόδους - αυτά είναι άυλα στοιχεία του κεφαλαίου κίνησης, συμπεριλαμβανομένων των δαπανών για την προετοιμασία και την ανάπτυξη νέων προϊόντων που παράγονται σε μια δεδομένη περίοδο (τρίμηνο, έτος), αλλά αποδίδονται στα προϊόντα του μια μελλοντική περίοδο. Περιλαμβάνουν:

δαπάνες για την ανάπτυξη μελλοντικών τύπων προϊόντων και νέων τεχνολογικών διαδικασιών·

έξοδα συνδρομής σε περιοδικά·

ενοίκιο;

επικοινωνίες, φόροι και τέλη που καταβάλλονται για το μέλλον.

Το μέγεθος κάθε ομάδας κεφαλαίου κίνησης εξαρτάται από: τη φύση των δραστηριοτήτων της επιχείρησης· τεχνολογίες παραγωγής· προϋποθέσεις για τον εφοδιασμό της επιχείρησης με πρώτες ύλες, προμήθειες, καύσιμα κ.λπ.

Τα περιουσιακά στοιχεία του κεφαλαίου κίνησης εισέρχονται στην παραγωγή με τη φυσική τους μορφή και καταναλώνονται πλήρως κατά τη διαδικασία κατασκευής.

Το δεύτερο μέρος του κεφαλαίου κίνησης είναι τα κεφάλαια κυκλοφορίας.

Τα κεφάλαια κυκλοφορίας είναι τα κεφάλαια της επιχείρησης που επενδύονται σε αποθέματα τελικών προϊόντων, εμπορεύματα που έχουν αποσταλεί αλλά απλήρωτα, καθώς και κεφάλαια σε διακανονισμούς και μετρητά στην ταμειακή μηχανή και στους λογαριασμούς.

Τα κεφάλαια κυκλοφορίας συνδέονται με την εξυπηρέτηση της διαδικασίας κυκλοφορίας των αγαθών. Δεν συμμετέχουν στη διαμόρφωση της αξίας, αλλά είναι φορείς της.

Τα ταμεία κυκλοφορίας περιλαμβάνουν:

τελικά προϊόντα στην αποθήκη?

αγαθά που αποστέλλονται αλλά δεν πληρώνονται εγκαίρως·

κεφάλαια στο ταμείο της επιχείρησης στο στάδιο των διακανονισμών μεταξύ πελατών και της επιχείρησης·

όλους τους τύπους εισπρακτέων λογαριασμών.

Σχέση μεταξύ επιμέρους στοιχείων

κεφάλαιο κίνησης (σε ποσοστό) ή τους εξαρτήματαονομάζεται διάρθρωση του κεφαλαίου κίνησης. Δομή κεφαλαίου κίνησης για βιομηχανικές επιχειρήσειςφαίνεται στο σχήμα 8.

Ένα από τα κύρια καθήκοντα της οικονομίας της επιχείρησης είναι η εντατικοποίηση της παραγωγής με ταυτόχρονη αυστηρή τήρηση της αρχής της διατήρησης των πόρων.

Αποτελεσματικότητα χρήσης και εξοικονόμηση κεφαλαίου κίνησης σε σύγχρονες συνθήκεςεκφράζεται ως εξής:

πτώση συγκεκριμένο κόστοςπρώτες ύλες, υλικά, καύσιμα παρέχουν στην παραγωγή μεγάλα οικονομικά οφέλη. Πρώτα απ 'όλα, το καθιστά δυνατό από μια δεδομένη ποσότητα υλικών πόρωνΗ παραγωγή περισσότερων τελικών προϊόντων και ενεργεί, επομένως, ως μία από τις σοβαρές προϋποθέσεις για την αύξηση της κλίμακας παραγωγής·

εξοικονόμηση υλικών πόρων, εισαγωγή νέων, περισσότερων οικονομικά υλικάσυμβάλλει στην καθιέρωση στη διαδικασία αναπαραγωγής πιο προοδευτικών αναλογιών μεταξύ των επιμέρους βιομηχανιών και στην επίτευξη μιας πιο προηγμένης τομεακής δομής της βιομηχανικής παραγωγής. Η επιθυμία εξοικονόμησης υλικών πόρων ενθαρρύνει την εφαρμογή νέα τεχνολογίακαι βελτίωση των τεχνολογικών διαδικασιών·

Ρύζι. 8. Δομή ενεργητικού παραγωγικού ενεργητικού.

Η εξοικονόμηση πόρων στην κατανάλωση υλικών πόρων συμβάλλει στη βελτίωση της χρήσης παραγωγική ικανότητακαι αύξηση της παραγωγικότητας της εργασίας. Επιπλέον, η εξοικονόμηση υλικών πόρων συνεπάγεται εξοικονόμηση κόστους ζωής.

Η εξοικονόμηση υλικών πόρων συμβάλλει στη μείωση του κόστους παραγωγής. Επί του παρόντος, το κόστος υλικών αντιπροσωπεύει τα 3Α όλων των δαπανών

παραγωγή. Με την ανάπτυξη του τεχνικού επιπέδου παραγωγής, το μερίδιο της υλοποιημένης εργασίας στο συνολικό κόστος παραγωγής θα αυξηθεί και, ως εκ τούτου, η βελτίωση της χρήσης των αντικειμένων εργασίας θα είναι η κύρια κατεύθυνση εξοικονόμησης κοινωνικού κόστους παραγωγής.

επηρεάζοντας σημαντικά τη μείωση του κόστους παραγωγής, η εξοικονόμηση υλικών πόρων έχει θετικό αντίκτυπο στην οικονομική κατάστασηεπιχειρήσεις.